Handelsstrategie

Im Gegensatz zum Tageshandel umfasst der Positionshandel das Halten eines Vermögenswerts oder das Aufrechterhalten einer Position über einen langen Zeitraum. Oft kann dies zwischen Wochen, Monaten oder sogar Jahren liegen. Der Positionshandel unterscheidet sich von den anderen hier aufgeführten Handelsstrategien, da es sich nicht um eine Tages- oder kurzfristige Strategie handelt.

Daher sind Positionshändler nicht an Marktschwankungen interessiert und werden kurzfristige Einbrüche im Allgemeinen ignorieren, in der Hoffnung, nach einer Erholung des Marktes Kapital zu schlagen.

Positionshändler werden weit weniger Trades tätigen als Daytrader, aber ihre Trades sind tendenziell von höherem Wert und werden über einen längeren Zeitraum gehalten. Dies erhöht zwar das Gewinnpotenzial, erhöht aber auch das Risiko des Händlers.

Innerhalb des Positionshandels gibt es eine Reihe von Handelsstrategien, einschließlich der Range-, Pullback- und Breakout-Handelsstrategien. In der Regel verlassen sich Positionshändler auf fundamentale und technische Analysen, wobei sie häufig Tools wie ein Fibonacci-Retracement verwenden, mit denen sie Unterstützungs- und Widerstandsperioden identifizieren können.

Ein Swingtrader verwendet eine Mischung aus technischer und fundamentaler Analyse, um „Schwankungen“ in den Preisbewegungen eines Vermögenswerts zu erkennen. Ein "Swing High" ist, wenn der Preis eines Vermögenswerts nach oben schwingt, und ein "Swing Low" ist, wenn er sich nach unten bewegt. Im Gegensatz zu den beiden zuvor genannten Handelsstrategien hat der Swing-Handel keine feste Zeitskala, sondern wird im Allgemeinen von Händlern in einem Zeitfenster von zwei Tagen bis Wochen verwendet.

Das übergeordnete Ziel des Swing-Handels besteht darin, einen Trend zu erkennen und dann die Swing-Tiefs als Kaufperioden und die Swing-Hochs als Verkaufsperioden zu nutzen. Swing-Händler suchen häufig nach Märkten mit einem hohen Grad an Volatilität, da dies die Märkte sind, in denen Swings am wahrscheinlichsten auftreten.

Darüber hinaus konzentrieren sich Swingtrader bei der Suche nach zu handelnden Vermögenswerten eher auf den „inneren Wert“ als auf den aktuellen Marktwert. Der innere Wert bezeichnet den geschätzten „wahren Wert“ eines Vermögenswerts, der nicht unbedingt dem aktuellen Marktpreis entspricht. Betrachten wir als Beispiel den inneren Wert eines börsennotierten Unternehmens.

Swingtrader würden nach Zeiträumen suchen, in denen der aktuelle Marktwert der Aktien des Unternehmens unter oder über dem wahrgenommenen inneren Wert der Aktien eines Unternehmens liegt. Sie würden dann einen Handel in der Hoffnung platzieren, dass der Marktpreis korrigiert wird, um seinen inneren Wert widerzuspiegeln.

Ähnlich wie bei anderen Handelsstrategien hängt der Trendhandel von der Prävalenz eines bestimmten Trends ab und kann daher eine kurz-, mittel- oder langfristige Strategie sein. Daher müssen Händler erkennen können, wann sie ihre Positionen eröffnen und schließen müssen, um den Gewinn zu maximieren.

In der Regel verlassen sich Trendhändler auf einen Handelsplan mit strengen Ein- und Ausstiegsanforderungen sowie auf ein hohes Maß an technischer und fundamentaler Analyse, um aktuelle Markttrends zu erkennen.

Trends können entweder nach oben oder nach unten wirken. Zum Beispiel könnten Sie einen starken Abwärtstrend haben, der darauf hindeutet, dass Verkäufer auf einem Markt dominieren. Ebenso könnte ein starker Aufwärtstrend zu verzeichnen sein, der darauf hindeutet, dass es mehr Käufer als Verkäufer gibt, was den Preis in die Höhe treibt.

Scalping ist eine Form des Tageshandels und beinhaltet das Öffnen und Halten einer Position für eine sehr kurze Zeit - im Allgemeinen einige Minuten, manchmal aber auch nur einige Sekunden. Händler, die eine Scalping-Strategie verwenden, werden als Scalper bezeichnet.

Im Gegensatz zu Swingtradern meiden Scalper Märkte, die sich spontan und in einem unvorhersehbaren Trend bewegen. Sie erfordern Marktvolatilität, aber nur solange diese Volatilität den Markt auf eine Weise bewegt, die mit seinen vorherigen Mustern übereinstimmt. Da der Gewinn pro Trade oft recht gering ist, versuchen Scalper normalerweise, auf Märkten mit hoher Liquidität zu handeln.

Um erfolgreich zu sein, müssen Scalper die Parameter, die sie zum Beenden von Trades festlegen, streng einhalten. Dies liegt daran, dass Verluste Gewinne schnell auslöschen können und erfolglose Trades schnell geschlossen werden müssen, anstatt Einbrüche zu vermeiden. Aus diesem Grund verwenden viele Scalper automatisierte Handelssysteme, um von ihrer erhöhten Ausführungsgeschwindigkeit für Aufträge zu profitieren.

Die Vorteile des Scalping bestehen darin, dass ein Händler sein Risiko nur erheblich hält, da er eine Position nur für einen sehr kurzen Zeitraum hält. Hinzu kommt, dass kleinere Bewegungen an den Aktienmärkten häufiger sind als größere Bewegungen, was bedeutet, dass Scalper eine beträchtliche Chance haben, einen Gewinn zu erzielen.